Chỉ báo MACD (Moving Average Convergence Divergence) được Gerald Appel sáng tạo vào cuối những năm 1970. Đây là một chỉ báo đa năng, kết hợp tính chất của chỉ báo xu hướng (giúp xác định xu hướng hiện tại của giá chứng khoán) và chỉ báo động lượng (giúp xác định sự thay đổi độ mạnh của xu hướng).
Trên đồ thị giá, chỉ báo MACD bao gồm các thành phần chính sau:
Chỉ Báo MACD Và Cách Sử Dụng Trong Mua Bán Chứng Khoán
Đường MACD: thể hiện chênh lệch giữa hai đường trung bình động hàm mũ của giá (EMA), thông thường sử dụng hai đường EMA 12 và 26 chu kỳ.
Đường tín hiệu (signal): là EMA 9 chu kỳ của đường MACD.
Biểu đồ histogram: thể hiện chênh lệch giữa đường MACD và đường tín hiệu.
Giá trị của các đường MACD, signal và histogram biến động xung quanh trục số 0 mà không có các giới hạn trên và dưới.
Sử dụng chỉ báo MACD trong giao dịch có thể được thực hiện qua các phương pháp sau:
Giao cắt giữa đường MACD và đường tín hiệu:
Tín hiệu mua: Khi đường MACD cắt đường signal từ dưới lên.
Chỉ Báo MACD Và Cách Sử Dụng Trong Mua Bán Chứng Khoán
Tín hiệu bán: Khi đường MACD cắt đường signal từ trên xuống.
Chỉ Báo MACD Và Cách Sử Dụng Trong Mua Bán Chứng Khoán
Tín hiệu phân kỳ của MACD:
Phân kỳ dương: Trong xu hướng giảm, khi giá tạo đáy sau thấp hơn đáy trước, nhưng đường MACD hoặc histogram tạo đáy sau cao hơn đáy trước. Đây là tín hiệu cho thấy xu hướng giảm của cổ phiếu đang yếu dần và có khả năng đảo chiều.
Phân kỳ âm: Trong xu hướng tăng, khi giá tạo đỉnh sau cao hơn đỉnh trước, nhưng đường MACD hoặc histogram tạo đỉnh sau thấp hơn đỉnh trước. Đây là tín hiệu cho thấy xu hướng tăng của cổ phiếu đang yếu dần và có khả năng đảo chiều.
Chỉ Báo MACD Và Cách Sử Dụng Trong Mua Bán Chứng Khoán
Ví dụ, với cổ phiếu HDG trong ảnh trên, tín hiệu phân kỳ âm đã xuất hiện từ phiên ngày 22/3/2022, cho thấy xu hướng tăng đã yếu dần và có thể vào lệnh bán khi có tín hiệu xác nhận từ việc đường MACD cắt xuống đường signal trong phiên ngày 28/3/2022.
