Nhóm chỉ báo động lượng dùng để đo lường quán tính và sự biến động của giá bao gồm: Stochastic, RSI, MACD,…
Chỉ báo Stochastic được xây dựng dựa trên nguyên tắc: trong một xu hướng tăng của cổ phiếu, nếu giá đóng cửa càng nằm gần mức giá cao nhất trong phiên giao dịch thì chứng tỏ quán tính và xung lực tăng của cổ phiếu càng mạnh. Tương tự, trong một xu hướng giảm, nếu giá đóng cửa của cổ phiếu càng nằm gần mức giá thấp nhất trong phiên thì chứng tỏ quán tính và xung lực giảm của cổ phiếu càng mạnh.
Ứng dụng của chỉ báo Stochastic
Chỉ số Stochastic trên 80% là quá mua và dưới 20% là quá bán.- Chỉ báo Stochastic cho thấy mức mua quá mức không nhất thiết nghĩa là giá của cổ phiếu sẽ đi xuống và mức bán quá mức không nhất thiết giá của cổ phiếu sẽ đảo chiều đi lên. Thay vào đó, nhà đầu tư (NĐT) nên xem mức quá mua và quá bán đơn giản là cảnh báo rằng giá đang ở vùng dễ đảo chiều, nên cần quan sát kỹ hơn trước khi ra quyết định mua bán.
Chỉ số RSI
Chỉ số sức mạnh tương đối – RSI (Relative Strength Index) là một chỉ báo đo động lượng, đo lường quán tính và mức độ thay đổi của giá cổ phiếu. Đây là một trong những chỉ báo quan trọng nhất và được áp dụng rộng rãi trong phân tích kỹ thuật trên thị trường chứng khoán Việt Nam.
Vùng quá mua – quá bán
Chỉ báo RSI được dùng để xác định mức độ dao động của giá trong khoảng 0-100. Có hai vùng giá trị quan trọng của RSI là vùng quá mua và vùng quá bán:
Vùng quá mua: Khi chỉ báo RSI nằm trên 70, đây được gọi là vùng quá mua. Khi này, lực mua cổ phiếu đang quá mạnh, đẩy giá cổ phiếu vượt xa mức giá thực tế nên có khả năng giá sẽ đảo chiều và điều chỉnh giảm.
Tín hiệu bán: Khi cổ phiếu đang ở vùng quá mua, nếu đường RSI cắt xuống dưới ngưỡng 70, NĐT nên chốt lời.
Vùng quá bán: Khi chỉ báo RSI nằm dưới 30, đây được gọi là vùng quá bán. Khi này, lực bán của cổ phiếu đang quá mạnh, đẩy giá cổ phiếu xuống dưới mức giá thực tế nên có khả năng giá sẽ đảo chiều và phục hồi tăng.
Tín hiệu mua: Khi cổ phiếu đang ở vùng quá bán nhưng sau đó đường RSI cắt lên trên ngưỡng 30, NĐT có thể mở mua mới.
Tuy nhiên, các ngưỡng 30-70 chỉ mang tính chất tương đối và sẽ thay đổi tùy theo diễn biến của thị trường và từng cổ phiếu. Ví dụ, khi cổ phiếu đang trong xu hướng tăng mạnh thì các mức quá mua-quá bán có thể thay đổi lên thành 80-40. Khi cổ phiếu đang trong xu hướng giảm mạnh thì các mức quá mua-quá bán có thể thay đổi thành 60-20.
Chỉ báo MACD
MACD là chỉ báo đa năng được nhiều NĐT sử dụng để xác định phân kỳ và hội tụ. Nó vừa mang tính chất của chỉ báo xu hướng (giúp NĐT xác định xu hướng giá cổ phiếu) vừa có tính chất của chỉ báo động lượng (giúp NĐT xác định quán tính và độ mạnh của xu hướng của cổ phiếu).
